LISBOA, 28 Mar (Reuters) - O índice accionista PSI20 .PSI20 ganhou 2,76 pct e suplantou os ganhos dos pares europeus, suportado pelos disparos da EDP (SA:ENBR3) Renováveis EDPR.LS e da EDP EDP.LS , após esta 'casa mãe' ter lançado um 'takeover' sobre aquela subsidiária, enquanto o Millennium bcp voltou a subir, disseram dealers.
* O português PSI20 segue nos 4.850,65 pontos.
* As acções da EDP-Energias de Portugal EDP.LS ganham 4,16 pct para 3,06 euros e as da EDP Renováveis EDPR.LS valorizaram 10,1 pct para 6,90 euros - acima da contrapartida oferecida pela 'casa mãe' dado que os investidores apostam num aumento do preço.
* * O maior grupo industrial português EDP-Energias de Portugal lançou um 'takeover' sobre a subsidiária EDP Renováveis para comprar os 22,47 pct que não detém, e acordou a venda da espanhola Naturgas, com uma mais-valia esperada de 700 ME em 2017. comunicado, a EDP, que tem 77,53 pct da EDPR EDPR.LS, referiu que oferece uma contrapartida de 6,8 euros por cada acção da EDPR, o que representa um prémio de 10,5 pct em relação ao preço médio ponderado dos últimos seis meses, que é de 6,15 euros; e um prémio de 9,7 pct face ao fecho de 24 de Março.
"Se fechado ao preço actual, a Oferta Pública de Aquisição (OPA) sobre a EDPR ascenderia a 1.300 milhões de euros. A nossa primeira impressão é que o negócio terá de ser adocicado para ter sucesso, e que a EDP tem suficiente munição para o fazer, após a venda da Naturgás", disse Jose Porta, analista do Kepler (SA:KEPL3) Cheuvreux.
O Kepler Cheuvreux subiu o preço-alvo da EDP 13 pct para 3,4 euros, elevando a recomendação para 'buy', de 'hold', vendo as duas operações a favorecer a 'utility'. A EDP afirmou que aceitou uma oferta vinculativa de um consórcio de investidores para vender a sua subsidiária espanhola Naturgas por um 'firm value' de 2.591 ME, encaixando uma mais-valia esperada de 700 ME em 2017.
A venda da Naturgas por um 'firm value' de 2.591 milhões de euros (ME) é equivalente a um múltiplo EV/EBITDA de 15,7 vezes, uma avaliação 50 pct acima do consenso de mercado na soma das partes (SOP) ou +0,23 euros/acção (+8 pct) na avaliação da EDP.
* "Reforça a criação de valor através de um modelo de negócios mais integrado e uma 'equity story' mais clara", disse a EDP.
Realçou que esta oferta por 100 pct da Naturgas tem "um impacto esperado de cerca de 2.300 ME na redução da dívida líquida da EDP em 2017".
Em 2016, a dívida líquida da EDP caiu 1.500 ME para 15.900 ME, com a dívida líquida/EBITDA a descer para 4,2 vezes de 4 vezes.
* O Millennium bcp BCP.LS somou 2,88 pct para 0,186 euros, enquanto as unidades de participação da Caixa Montepio Geral MPIO.LS perdem 2,1 pct para 0,42 euros.
Os dealers referiram que o facto da venda do Novo banco estar próxima, sem ter impacto na restante banca portuguesa, continua a ser capitalizado pelo maior banco privado de Portugal.
* O primeiro ministro português António Costa disse hoje prever que a venda do 'good bank' Novo Banco ao fundo norte-americano Lone Star seja concluída esta semana. sobre se esperava que a venda deste 'banco de transição' seria concluída esta semana, António Costa disse: "sim, é essa a perspectiva que temos".
A 24 de Março, o ministro das Finanças Mário Centeno disse que as negociações para a venda do 'good bank' Novo Banco à Lone Star estão a correr a "bom ritmo" e há condições para se chegar a acordo. "Este anúncio é positivo para os bancos portugueses porque os protege de uma venda deficitária do Novo Banco", disse ontem a analista da Moody's Pepa Mori, numa nota, em que realça que a medida é benéfica para a avaliação creditícia da banca portuguesa.
"Esta alteração, aprovada pela Comissão Europeia, garante o pagamento na íntegra das responsabilidades com o Fundo de Resolução sem a necessidade de impor qualquer contribuição extraordinária para o sector da banca, mesmo que surja uma contingência", adiantou.
* Em Fevereiro, o Banco de Portugal (BP) recomendou ao Governo a selecção do potencial investidor Lone Star para uma fase definitiva de negociações exclusivas para lhe vender o Novo Banco, o 'bridge bank' que emergiu dos escombros do Banco Espírito Santo (BES), que foi alvo de uma resolução em Agosto de 2014.
Recentemente, fontes disseram à Reuters que as negociações para a venda do Novo Banco estão na recta final e o fundo norte-americano Lone Star propõe injectar até 1.000 milhões de euros (ME) no capital para assegurar 75 pct do capital. fonte disse que o preço inicial será "quase irrelevante já que a acção principal será a injeção de 1.000 ME".
Outra fonte afirmou que os restantes 25 pct 'públicos' serão para alienar depois, havendo um compromisso com a DGComp de venda do Novo Banco até Agosto de 2017, embora houvesse dúvidas sobre se o sentido do acordo era a venda de 100 pct do perímetro dos seus activos, que implicaria não retalhar o banco, ou 100 pct do capital.
Explicou que as negociações com Bruxelas envolviam ainda resolver a questão de saber onde ficam os 25 pct 'públicos', se permanecem no Fundo de Resolução ou em outra entidade pública, desde que se evitem eventuais impactos orçamentais futuros.
* A petrolífera Galp Energia GALP.LS avançou 2,69 pct para 13,76 euros, enquanto o preço dos futuros do petróleo Brent LCOc1 soma 1,83 pct para 51,68 euros por barril.
* A Jerónimo Martins JMT.LS ganhou 0,56 pct para 16,06 euros e os títulos do conglomerado Sonae YSO.LS valorizam 1,91 pct para 0,91 euros.
* As acções da telecom NOS subiram 0,59 pct para 4,97 euros e o operador postal CTT CTT.LS somou 1,71 pct para 5,13 euros.
* A construtora Mota Engil MOTA.LS soma 0,8 pct para 1,76 euros.
O lucro da construtora Mota Engil fixou-se nos 50 milhões de euros em 2016, contra 19 ME em 2015, beneficiando de ganhos com a venda de activos, incluindo de negócios de logística e da Indaqua. 'guidance' de 2017, a Mota Engil espera aumentar o 'top line' e obter uma margem EBITDA estável, projectando um capex de 120 ME, incluindo a gestora de resíduos Empresa Geral do Fomento. Em 2016 a margem EBITDA fixou-se nos 12 pct.
"As perspectivas de curto prazo são positivas, principalmente em África, onde a actividade está a recuperar e há mais concursos de projectos, enquanto que na América Latina a execução deverá acelerar", disse a Mota Engil.
EUROPA SOBE
* Reflectindo a tendência europeia como um todo, o STOXX 600 .STOXX , que segue as 600 maiores cotadas da região, valoriza 0,6 pct. O Eurofirst 300 .FTEU3 soma 0,61 pct, enquanto o STOXX 50 .STOXX50 , que segue um conjunto mais restrito de 'blue chip', ganha 0,58 pct.
* Em Wall Street, o Nasdaq .IXIC perdeu 0,43 pct, o S&P 500 .SPX ganhou 0,40 pct e o Dow Jones Industrial Average .DJI avançou 0,39 pct.
Os futuros dos índices de acções norte-americanas subiram ligeiramente esta terça-feira, um dia depois de registar mínimos de seis semanas, com os investidores as olharem para além do primeiro revés legislativo do Presidente Donald Trump e a focarem-se na sua promessa de reforma fiscal.
Questões sobre a capacidade de Trump de prevalecer contra o Congresso surgiram depois dos Republicanos terem sido forçados a retirar uma proposta de lei para reformar o sistema de saúde norte-americano na sexta-feira.
Contudo, as perdas de Wall Street foram contrabalançadas com esperanças de que Trump consiga implementar a sua intenção de baixar os impostos - uma proposta que originou um 'rally' recorde em Wall Street.
A Casa Branca disse ao fim do dia de segunda-feira que irá ter um papel central em criar legislação para reformar o código fiscal dos Estados Unidos, com o mês de Agosto como data para cumprir este objectivo. O dólar negociou ligeiramente mais alto esta terça-feira, recuperando do nível mais baixo que registou desde a eleição presidencial de Novembro, na segunda-feira, enquanto os preços do ouro saíram do seu máximo de um mês.
No mercado cambial, o euro EUR= deprecia 0,1 pct para 1,085 dólares. O índice do dólar .DXY , que compara a moeda norte-americana contra um cabaz das seis principais moedas mundiais, avança 0,11 pct para 99,28 pontos. (Por Sérgio Gonçalves)