Até agora, em 2021, os gastos dos consumidores nos EUA têm sido fortes. De acordo com as métricas divulgadas a 31 de Agosto, o Índice de Confiança do Consumidor do Consumer Board foi de "113,8, contra 125,1 em Julho", o nível mais baixo desde Fevereiro de 2021.
O Banco da Reserva Federal de St. Louis salienta que os gastos dos consumidores representam cerca de 70% da economia dos EUA. Por conseguinte, Wall Street presta atenção à saúde financeira dos consumidores. Hoje, discutimos dois fundos negociados em bolsa (ETFs) que se concentram no consumidor. Podem apelar aos leitores que acreditam que o consumidor dos EUA continuará a gastar no resto do ano.
1. Invesco S & P 500 Equal Weight Consumer Staples ETF
Preço atual: $158.95
Intervalo de 52 semanas: $136,54 - $166,95
Rendimento de Dividendos: 1,96%
Rácio de despesas: 0.4% por ano
O Invesco S&P 500® Equal Weight Consumer Staples ETF (NYSE:RHS) investe em ações básicas de consumidor de consumo no Índice S&P 500. O fundo começou a negociar em Novembro de 2006.
O RHS tem atualmente 33 participações. Os 10 primeiros nomes compreendem cerca de um terço do dos ativos líquidos no valor de 468 milhões de dólares. Em termos de setores, vemos os produtos alimentares (38,55%) seguidos das bebidas (18,543%), a venda a retalho de alimentos e produtos de primeira necessidade (16,67%) e os produtos domésticos (16,17%).
Os nomes principais na lista incluem a Costco Wholesale (NASDAQ:COST); o retalhista alimentar Kroger (NYSE:KR), o fabricante de cosméticos e produtos de beleza Estee Lauder (NYSE:EL); bem como os gigantes mundiais de produtos de consumo Kimberly-Clark (NYSE:KMB) e Procter & Gamble (NYSE:PG).
O fundo rendeu 9,6% no ano passado, e registou um recorde em Junho. Os rácios futuros P/E e P/B situam-se em 18,78x e 4,29x, respetivamente.
Como a maioria dos investidores a longo prazo concordariam, os bens de consumo básicos fazem parte da categoria defensiva de um mercado mais vasto. Isto significa que estas empresas oferecem produtos ou serviços que são considerados "obrigatórios" em vez de "desejados". Por essa razão, gostamos do setor, bem como pela diversidade que este oferece. No caso de um declínio a curto prazo, os potenciais investidores encontrariam melhor valor em cerca de 150 dólares.
2. ProShares Pet Care ETF
Preço atual: $81.03
Intervalo de 52 semanas: $55.19 - $84.20
Rendimento dos dividendos: 0.18%
Rácio de despesas: 0,5% por ano
Cerca de dois terços das famílias americanas possuem animais de estimação. E as métricas recentes mostram que, em 2020, gastaram 103,6 mil milhões de dólares nos seus animais. Em 2019, gastaram 97,1 mil milhões de dólares. Os analistas esperam que este número atinja 109,6 mil milhões de dólares em 2021. O montante inclui comida para animais de estimação, tratamento médico, seguros, formação e cuidados com animais de estimação.
O ProShares Pet Care (NYSE:PAWZ) permite aos investidores capitalizar o amor dos consumidores pelos seus animais de estimação. O fundo investe em negócios que beneficiam de um aumento da propriedade dos animais de estimação.
O fundo foi lançado pela primeira vez em Novembro de 2018.
A PAWZ, que tem 32 participações, segue o FactSet Pet Care Index. Os 10 principais nomes constituem cerca de 68% dos ativos líquidos de 323,5 milhões de dólares.
Em termos de setores, temos farmácias veterinárias (21,06%), seguidas por diagnósticos veterinários (14,53%), sites que vendem animais e produtos (12,55%), lojas que vendem animais e produtos (9,45%) e outras.
Cerca de dois terços das empresas estão sediadas nos EUA. Seguem-se empresas do Reino Unido (16,19%), da Suíça (4,56%), da Alemanha (4,06%) e da França (2,10%).
Entre as principais ações estão a Zoetis (NYSE:ZTS), que fabrica medicamentos para animais de estimação e gado; a IDEXX Laboratories (NASDAQ:IDXX), que se concentram nos mercados veterinário e de água; a Dechra Pharmaceuticals (LON:DPH) com sede no Reino Unido; Chewy (NYSE:CHWY), retalhista de produtos para animais de estimação online; Freshpet (NASDAQ:FRPT), que fabrica alimentos frescos para animais de estimação; e a Nestle (OTC:NSRGY), peso pesado dos produtos de consumo.
A PAWZ rendeu 12,1% em 2021 e atingiu i seu nível mais alto em finais de Julho. Os rácios P/E e P/B de 40,00x e 6,87x estão no limite.
No caso de tomada de lucros a curto prazo, o ETF poderia ficar sob pressão. Os leitores interessados podem considerar $78 como um melhor ponto de entrada. A maioria dos analistas concorda que as tendências de longo prazo para a indústria são animadoras em todo o mundo.